Heck là HELOC là gì? Dưới đây là những điều bạn cần biết

Lần đầu tiên Laura Agadoni sử dụng một dòng vốn chủ sở hữu của tín dụng - hay còn gọi là HELOC - đã hoàn thành tầng hầm tại căn nhà ở ngoại ô Atlanta của mình.

Bất cứ khi nào cô phải trả tiền cho nhà thầu, cô đã sử dụng hạn mức tín dụng 20.000 đô la.

"Bằng cách đó, chúng tôi đã thêm giá trị cho ngôi nhà của chúng tôi bằng cách sử dụng vốn chủ sở hữu trong nhà của chúng tôi," cô nói.

Gần đây nhất, cô đã sử dụng HELOC để giúp mua bất động sản đầu tư. Cô ấy đang sử dụng thu nhập cho thuê để trả hết nợ.

"Tôi thích sự linh hoạt của việc có một dòng tín dụng lớn có sẵn cho tôi trong trường hợp tôi cần hoặc muốn sử dụng nó", cô nói.

Vậy, HELOC là gì? Đó là một câu hỏi hay và có rất nhiều chủ nhà - ngay cả những người đã có HELOC - đang hỏi.

Một cuộc khảo sát gần đây được thực hiện bởi Ngân hàng TD thấy rằng nhiều khách hàng vay không hiểu đầy đủ chi tiết về HELOC của họ hoặc hiểu sai các điều khoản về hạn mức tín dụng của họ.

Nhận thông tin và đọc tiếp để tìm hiểu thêm về HELOCs.

HELOC là gì?

Một dòng vốn chủ sở hữu của tín dụng (HELOC) chỉ là - một dòng tín dụng. Hãy nghĩ đến HELOC như bạn sẽ là một thẻ tín dụng: Bạn sử dụng nó để mua hàng, và sau đó trả tiền cho những giao dịch mua sau đó.

Không giống như một thẻ tín dụng, vốn là khoản nợ không có bảo đảm, một dòng vốn chủ sở hữu của tín dụng được bảo đảm bởi vì nó được hỗ trợ bởi một tài sản có giá trị: ngôi nhà của bạn. Khi bạn thực hiện thanh toán thế chấp mỗi tháng và khi giá trị thị trường của căn nhà của bạn tăng lên, bạn đang xây dựng công bằng. HELOC cho phép bạn vay dựa trên vốn chủ sở hữu đó.

Một khi bạn đã được chấp thuận cho HELOC, bạn có thể vay càng nhiều càng ít càng tốt. Đây là những gì đặt HELOC ngoài khoản vay vốn chủ sở hữu nhà, trong đó ngân hàng cho bạn vay một lần. Với HELOC, bạn không mượn nó cho đến khi bạn cần.

Làm thế nào để người cho vay tính toán dòng tín dụng của bạn?

Thông thường, người cho vay sử dụng tỷ lệ vay-to-giá trị của bạn để xác định kích thước HELOC của bạn, theo Casey Fleming, một cố vấn thế chấp cho C2 Financial Corp. và tác giả của cuốn sách “The Loan Guide: Làm thế nào để có được thế chấp tốt nhất có thể . ”

Nhiều ngân hàng sẽ chỉ cung cấp HELOC để giữ tổng tỷ lệ cho vay-giá trị của bạn ở mức hoặc dưới 80%. Một số, chẳng hạn như Liên minh tín dụng nhân viên bang Pennsylvania, sẽ tăng cao tới 90%.

Cho vay-to-giá trị là dễ dàng để tính toán khi bạn chỉ có một thế chấp. Chỉ cần chia số dư nợ hiện tại của bạn bằng giá trị hiện tại của nhà bạn. Số dư khoản vay 100.000 đô la cho một ngôi nhà được đánh giá là 200.000 đô la nghĩa là bạn có tỷ lệ cho vay đến giá trị là 50%.

Nếu bạn muốn có HELOC, bạn sẽ phải tính số tiền đó vào số dư khoản vay của mình. Nếu bạn muốn lấy ra một khoản vốn chủ sở hữu trị giá 25.000 đô la Mỹ, bạn sẽ có tổng số dư nợ là 125.000 đô la cho một căn nhà trị giá 200.000 đô la. Khoản vay mới của bạn sẽ là 62,5%.

Trong trường hợp này, nếu người cho vay sẽ cho phép bạn vay tới 80% khoản vay-giá trị, bạn có thể đủ điều kiện nhận hạn mức tín dụng 60.000 đô la.

Người cho vay cũng có thể ảnh hưởng đến tỷ lệ nợ / thu nhập của bạn, có nghĩa là bạn nợ bao nhiêu so với số tiền bạn mang vào, Fleming nói. Họ cũng có thể xem xét điểm tín dụng của bạn.

Một lưu ý: Bạn có thể sẽ trả một số khoản phí tương tự mà bạn đã thanh toán cho khoản vay thế chấp đầu tiên của mình. Theo Ủy ban Thương mại Liên bang, bạn có thể được móc để có một thẩm định mới, tìm kiếm tiêu đề, lệ phí đăng ký và các khoản phí khác.

Một số người cho vay, chẳng hạn như Chase, sẽ tính phí bạn hàng năm (Chase là 50 đô la). Bạn cũng có thể thấy hình phạt thanh toán trước hoặc phí đóng cửa sớm nếu bạn đóng hạn mức tín dụng trong một số tháng nhất định. Ví dụ: Liên minh tín dụng âm thanh ở Washington, tính phí $ 345 là bạn đóng HELOC trong vòng 24 tháng.

Tất nhiên, các khoản phí này có thể tăng lên nhanh chóng, vì vậy hãy chắc chắn để hiểu ý nghĩa của HELOC có thật không chi phí bạn trước khi lao xuống. Và đừng quên mua sắm xung quanh để xem ai có thể cung cấp cho bạn mức giá tốt nhất và mức phí thấp nhất.

HELOC hoạt động như thế nào?

Khi bạn đã được chấp thuận, bạn có thể bắt đầu sử dụng hạn mức tín dụng khi cần. Giai đoạn này được gọi là thời gian rút thăm và thường kéo dài từ năm đến 10 năm. Trong thời gian rút tiền, nhiều người cho vay cho phép người vay để thực hiện thanh toán lãi.

Khi giai đoạn rút tiền kết thúc, bạn không thể vay thêm tiền và nhập giai đoạn trả nợ. Bạn có thể được yêu cầu thực hiện thanh toán một lần, lớn trên số dư chưa thanh toán (được gọi là thanh toán bằng khinh khí cầu) hoặc bắt đầu thực hiện thanh toán hàng tháng đối với tiền gốc và lãi, tùy thuộc vào điều khoản ban đầu của HELOC.

Một số người vay là không chuẩn bị cho giai đoạn trả nợ và có thể ngạc nhiên khi thanh toán hàng tháng của họ tăng lên bởi vì họ cũng trả tiền gốc, không chỉ quan tâm.

Tất nhiên, có thể bạn muốn giữ hạn mức tín dụng và kéo dài thời gian rút tiền. Nhiều người cho vay sẽ làm điều này, miễn là ngôi nhà của bạn vẫn có đủ vốn chủ sở hữu và sức khỏe tài chính của bạn đã không giảm. Thông thường, một người cho vay sẽ “trả hết” hạn mức tín dụng cũ của bạn bằng cách đơn giản mở rộng cho bạn một khoản tín dụng mới, Fleming nói.

Điều gì về sở thích?

Hầu hết HELOCs có lãi suất thay đổi, có nghĩa là họ đi lên và xuống dựa trên một chỉ số tài chính, thường là lãi suất cơ bản. Một số ngân hàng sẽ thêm một vài điểm phần trăm, được gọi là ký quỹ, với tỷ lệ chính. Tỷ lệ chính hiện tại là 3,75%.

Nhiều HELOC cũng có mức lãi suất tối thiểu và tối đa.Fleming nói rằng điển hình cho giới hạn lãi suất được đặt ở mức 18%, mặc dù ông lưu ý rằng tỷ lệ chính không nằm trong hai con số kể từ những năm 1990.

HELOC thường cung cấp lãi suất thấp hơn các hình thức tín dụng khác, Jeffrey Hensel, một người cho vay tiền cứng tại North Coast Financial Inc., cho biết mức trung bình của quốc gia đối với tỷ lệ thẻ tín dụng là khoảng 15%, theo CreditCards.com.

"Một chuyên gia khác của HELOCs là người đi vay chỉ bị tính tiền lãi trên số tiền hiện đang được rút khỏi hạn mức tín dụng", Hensel nói thêm. “Khi người vay gửi tiền đã vay trở lại hạn mức tín dụng, lãi suất sẽ ngừng tích luỹ vào số tiền đó.”

Làm thế nào bạn có thể sử dụng HELOC?

Bạn có thể sử dụng một dòng vốn chủ sở hữu của tín dụng để trả cho bất kỳ thứ gì, nhưng điều đó không có nghĩa là bạn nên làm. Một trong những cách sử dụng phổ biến nhất cho HELOC là tài trợ cho các dự án cải tạo nhà hoặc trả tiền cho việc sửa chữa nhà lớn. HELOC cũng có thể phục vụ như một khoản dự phòng cho quỹ tiền mặt khẩn cấp của bạn.

Họ đôi khi được sử dụng để trả nợ với lãi suất cao hơn, mặc dù không phải tất cả các chuyên gia đều đồng ý về việc đây có phải là một ý tưởng hay hay không.

"Tôi thấy đây là một công cụ cho những người có hồ sơ theo dõi tốt hay xuất sắc (tài chính)", ông nói

Philip Lee, một người quản lý tài sản có trụ sở tại Massachusetts, về tài chính. “Tôi thận trọng khi vay tiền nếu có vấn đề cơ bản với tín dụng hoặc chi tiêu. Nếu mọi người có vấn đề về chi tiêu, việc sử dụng HELOC có thể khiến tình hình trở nên tồi tệ hơn. ”

Nó cũng có thể không phải là một ý tưởng tốt để mua một chiếc xe, tài trợ cho một kỳ nghỉ, hoặc trả tiền cho các mục ngắn hạn khác với HELOC, khuyên Ryan Frailich, một huấn luyện viên tài chính và kế hoạch cho tài chính cố ý.

Không giống như một dự án cải tạo nhà, mà sẽ thêm giá trị cho nhà của bạn, các mặt hàng này bắt đầu mất giá ngay lập tức hoặc không có giá trị. Bạn có thể trả tiền cho một chiếc xe mới lâu sau khi bạn ngừng lái xe, ví dụ. Và, nếu bạn không có tiền mặt ngay bây giờ, bạn sẽ có tiền mặt để trả nợ HELOC của bạn sau khi thời gian hoàn trả bắt đầu sau 10 năm?

Frailich nói: “Nếu bạn đang vay mượn nhà của bạn cho hàng hóa tiêu dùng, bạn sẽ phủ nhận rằng lợi ích lớn (của quyền sở hữu nhà) của tiền tiết kiệm bắt buộc”.

Khoản vay vốn chủ sở hữu so với dòng vốn chủ sở hữu của nhà đầu tư?

Như chúng tôi đã thảo luận ở trên, ngoài một dòng vốn chủ sở hữu của tín dụng, bạn cũng có thể nhận được một thế chấp thứ hai dưới hình thức một khoản vay vốn chủ sở hữu nhà. Với khoản vay, bạn đang xem xét một lần, lãi suất cố định và các khoản thanh toán hàng tháng sẽ không thay đổi qua các năm.

Các khoản vay vốn chủ sở hữu được sử dụng cho các lý do tương tự, điển hình là các dự án cải tạo nhà, trả nợ với lãi suất cao hơn, v.v. Nếu bạn biết chính xác số tiền bạn cần vay, và bạn có tiền để trả tiền hàng tháng lãi suất (trên đầu trang của thế chấp đầu tiên của bạn), bạn có thể đi với một khoản vay thay vì một dòng tín dụng.

Không có bất ngờ với khoản vay vốn chủ sở hữu nhà, cho phép bạn lên kế hoạch chi phí hàng tháng của mình tốt trong tương lai. Với HELOC, nhiều chủ nhà đã quen với 10 năm thanh toán lãi chỉ và sau đó cảm thấy siết chặt khi họ phải bắt đầu trả tiền gốc và lãi sau khi thời gian rút kết thúc.

"Bạn muốn các khoản thanh toán có thể dự đoán được, và một lịch trình trả nợ và có dòng tiền để hỗ trợ nó", Lee nói.

Một khoản vay vốn chủ sở hữu nhà cũng tốt nếu bạn không muốn (hoặc không thể xử lý) sự cám dỗ của tín dụng có sẵn - khi bạn nhận được một lần, đó là điều đó.

Luôn ghi nhớ rằng cả HELOC và khoản vay vốn chủ sở hữu nhà có thể rủi ro, bởi vì nếu bạn không thể thực hiện thanh toán, bạn có thể mất nhà của mình. Trên thực tế, các chuyên gia đang dự đoán một làn sóng nhà bị tịch thu trong những năm tới bởi vì rất nhiều người đã sử dụng HELOCs trong cuộc suy thoái gần đây nhất. Một phân tích của RealtyTrac cho thấy hơn 1,8 triệu ngôi nhà với HELOCs mở cửa từ năm 2005 đến năm 2008 hiện đang bị chìm dưới nước nghiêm trọng.

Vì vậy, hãy chắc chắn rằng bạn xem xét kỹ lưỡng tất cả các lựa chọn của bạn hoặc tham khảo ý kiến ​​với một chuyên gia tài chính trước khi sử dụng HELOC để thanh toán cho mọi thứ.

Lượt của bạn: Bạn có cân nhắc sử dụng HELOC không?

Sarah Kuta là một phóng viên giáo dục ở Boulder, Colorado, với một thiên hướng cho việc tiết kiệm cuối tuần, sửa sang đồ nội thất và những giao dịch tốt. Tìm cô ấy trên Twitter: @sarahkuta.