Hiểu 1099-C cho khoản nợ vay sinh viên của bạn

Tha lỗi. Hủy bỏ. Phóng điện.

Tất cả những từ đó đều gợi ý một phiến đá sạch. Yêu cầu sự tha thứ từ ai đó cho phép bạn buông bỏ tội lỗi của mình. Hoặc, khi bạn hủy đơn đặt hàng, bạn sẽ được hoàn lại tiền. Để giải phóng nghĩa vụ, bạn được thả ra khỏi nó.

Nó chỉ tự nhiên để tin rằng sự tha thứ cho vay sinh viên hoạt động theo cùng một cách.

Vì vậy, khi bạn nhận được khoản vay sinh viên của bạn được tha thứ, bạn có thể ăn mừng, tin rằng nó đã kết thúc. Bạn không bao giờ phải suy nghĩ về những khoản vay đó một lần nữa. Đúng? Và sau đó bạn nhận được 1099-C trong thư.

1099-C là gì? Đó là tài liệu thuế nêu rõ số tiền nợ của bạn đã được tha thứ để bạn có thể báo cáo về thuế của mình. Tương tự như W-2, bạn và IRS sẽ nhận được 1099-C trong thư cho năm mà khoản nợ của bạn đã bị hủy.

Nó chỉ ra rằng hầu hết các khoản nợ được tha thứ sau đó được đánh thuế là thu nhập. Về cơ bản, và trong các thuật ngữ quá đơn giản, bạn trả tiền cho sự tha thứ bạn nhận được.

Khi nào bạn phải trả thuế khi quên khoản nợ vay sinh viên?

Có một số cách để giúp các khoản vay của sinh viên liên bang của bạn được tha thứ, và tất cả đều có sẵn trong trường hợp bạn không thể trả chúng. Thật không may, rất ít người trong số họ được miễn thuế thu nhập.

Chỉ các chương trình yêu cầu người nộp đơn phải làm việc trong các dịch vụ công cộng hoặc các khu vực có nhu cầu cao vì giáo viên, luật sư hoặc chuyên gia y tế cung cấp hỗ trợ miễn thuế. Điều này bao gồm sự tha thứ cho vay dịch vụ công cộng phổ biến, cũng như sự tha thứ cho vay của giáo viên và Chương trình trả nợ cho vay của cơ quan y tế quốc gia. Có nhiều chương trình của tiểu bang cung cấp sự tha thứ cho học sinh vay tương tự. Kiểm tra với các chương trình này một cách cụ thể.

Tất cả các chương trình tha thứ khác, bao gồm sự tha thứ cho những người bị ảnh hưởng bởi các trường học đóng cửa, khuyết tật vĩnh viễn, hoặc tử vong, cung cấp khoản trợ cấp sẽ bị đánh thuế là thu nhập.

Khi bạn nhận được sự tha thứ, trong mùa thuế tiếp theo, bạn sẽ nhận được 1099-C trong thư.

Làm thế nào sự tha thứ sẽ ảnh hưởng đến thuế của tôi?

1099-C sẽ báo cáo số tiền nợ học sinh được tha thứ. Trước tiên, hãy kiểm tra số tiền này so với hồ sơ của bạn. Nếu sai, hãy liên hệ với chủ nợ, thông tin liên hệ của họ sẽ được cung cấp trong biểu mẫu.

Trên biểu mẫu, hộp 2 cho bạn biết số tiền nợ được thải ra - bạn cần phải đặt số tiền đó vào dòng “Thu nhập khác” trên biểu mẫu thuế 1040 của bạn. Số tiền đó về cơ bản sẽ được thêm vào tổng thu nhập đã điều chỉnh của bạn đối với thuế và sẽ bị đánh thuế là thu nhập. Chính phủ liên bang tính bất kỳ khoản nợ bị hủy nào như một khoản tiền một lần được trao cho bạn để trả hết phần còn lại của khoản nợ.

Điều đó nghĩa là gì? Tóm lại, bạn sẽ phải trả thuế cho thu nhập nhiều hơn số tiền bạn kiếm được trong tiền lương.

Tùy thuộc vào số tiền xuất viện, "thu nhập" bổ sung có thể đẩy bạn vào khung thuế tiếp theo, tăng tỷ lệ phần trăm bạn phải trả trong các khoản thuế không chỉ trên khoản nợ đã xuất nhưng thu nhập bình thường của bạn. Hơn nữa, thu nhập bổ sung đó có thể khiến bạn không đủ điều kiện để yêu cầu một số khoản khấu trừ và tín dụng thường làm giảm gánh nặng thuế của bạn.

Tôi phải làm gì nếu tôi không thể trả thêm thuế?

Nếu bạn nộp đơn xin tha thứ cho sinh viên bởi vì bạn không thể trả hết khoản vay của bạn, có thể bạn sẽ không thể trả thuế cho khoản nợ đã được tha thứ. IRS thường hy vọng sẽ nhận được tất cả các loại thuế đó cùng một lúc.

Tuy nhiên, nếu bạn không đủ khả năng để làm điều đó, bạn có thể yêu cầu trả góp, tương tự như các khoản thanh toán cho vay có lãi. Không giống như các khoản vay của sinh viên liên bang, bạn sẽ không có nhiều tùy chọn để giảm hoặc trì hoãn thanh toán cho IRS. Tuy nhiên, các khoản thanh toán của bạn sẽ đi đến một số dư thấp hơn nhiều so với số tiền bạn chịu trách nhiệm trước khi bạn nhận được sự tha thứ, vì vậy bạn sẽ không bị móc trong thời gian dài.

Mặc dù bạn có thể tránh phải trả các khoản thuế bổ sung đó bằng cách không báo cáo số tiền được tha thứ của mình nếu bạn có thể chứng minh khả năng thanh toán, đó không phải là giải pháp mà bạn nên dựa vào. Nếu bạn muốn xem liệu điều đó có khả thi hay không, hãy điền vào Bảng tính khả năng thanh toán do IRS cung cấp.

Một giải pháp tốt hơn, nếu bạn có thời gian, là chuẩn bị cho gánh nặng thuế từ sự tha thứ cho sinh viên vay. Điều đó là dễ nhất nếu bạn đang có kế hoạch dài hạn kết thúc bằng sự tha thứ, chẳng hạn như một trong những kế hoạch trả nợ dựa trên thu nhập (IDR).

Làm thế nào để chuẩn bị cho một hóa đơn thuế tăng

Nếu bạn có một thời gian trước khi bạn mong đợi để có khoản vay của bạn được tha thứ, có một vài điều bạn có thể làm để chuẩn bị cho gánh nặng thuế.

Tiết kiệm để trang trải các khoản thuế

Bạn có thể dự đoán số tiền nợ của bạn sẽ được tha thứ bằng cách sử dụng máy tính này. Nếu bạn biết con số đó bạn có thể tính toán số tiền bạn có thể được dự kiến ​​sẽ trả bằng thuế và bắt đầu bỏ tiền ra cho điều đó. Nếu bạn có thể, hãy cố gắng tiết kiệm nhiều hơn số tiền bạn muốn trả.

Bằng cách đó, nếu bạn kiếm được nhiều hơn ước tính, bạn sẽ sẵn sàng - hoặc, nếu bạn tiết kiệm được nhiều hơn mức bạn cần, thì bạn đã có một khởi đầu thuận lợi cho ưu tiên tiết kiệm tiếp theo của mình.

Giảm thiểu số dư chịu thuế

Nếu bạn đang thanh toán bằng IDR, các khoản thanh toán đó thường không bao gồm lãi suất. Và trong khi lãi suất đó chỉ được viết hoa trong một số trường hợp nhất định, nó sẽ vẫn được tha thứ cùng với hiệu trưởng vào cuối kỳ hạn IDR. Sự tha thứ thêm đó dẫn đến gánh nặng thuế cao hơn. Nếu bạn muốn, hãy cố gắng thanh toán đủ lớn để trả lãi.

Nếu bạn bao trả lãi mỗi tháng, xin lưu ý rằng trong khi bạn sẽ bị tính thuế thu nhập ít hơn khi bạn đạt đến sự tha thứ, bạn sẽ trả nhiều hơn cho khoản vay của bạn tổng thể. Một số chuyên gia cho rằng đây không phải là chiến lược tốt nhất bởi vì nếu bạn trả lãi suất khi bạn đi, bạn trả 100% lãi suất đó.

Nhưng nếu bạn chỉ trả số tiền tối thiểu do khoản vay của bạn, bạn sẽ không bao giờ trả 100% tiền lãi tích luỹ, bởi vì số tiền bạn trả trong thuế thu nhập trên nó sẽ chỉ là một tỷ lệ phần trăm của khoản lãi lũy kế.

Vì vậy, hãy xem xét tình hình của bạn trước khi quyết định chiến lược để theo dõi. Nếu bạn cần gánh nặng thuế nhỏ hơn, hãy trả tiền lãi khi bạn đi; Ngoài ra, nếu bạn muốn chuyển đổi gói thanh toán bất kỳ lúc nào, điều đó sẽ kích hoạt viết hoa, vì vậy bạn càng tích lũy ít tiền lãi, số dư của bạn sẽ càng tăng.

Nếu bạn muốn trả ít hơn tổng thể và bạn không lường trước được việc chuyển đổi gói thanh toán, hãy để tiền lãi tích lũy và chỉ phải trả thuế thu nhập sau đó; đây là một chiến lược vững chắc nếu bạn cũng có kế hoạch tiết kiệm đủ tiền để trang trải gánh nặng thuế.

Tránh viết hoa lợi tức

Nếu bạn không thể tăng các khoản thanh toán của mình để trả lãi - và ngay cả khi bạn có thể - hãy đảm bảo bạn xác nhận lại gói thanh toán của mình đúng giờ hoặc đầu mỗi năm. Tiền lãi dồn tích của bạn sẽ tận dụng khi khoản vay của bạn chuyển đổi giữa các kế hoạch trả nợ, điều này sẽ xảy ra nếu bạn bỏ lỡ việc tái chứng nhận hàng năm của mình và khoản vay chuyển trở lại gói tiêu chuẩn.

Bất kỳ lúc nào lãi suất của bạn được tận dụng, số dư của bạn sẽ tăng lên, điều này cũng làm tăng số tiền lãi tích lũy trong tương lai.

Phần kết luận

Nó có thể được cả hai thú vị và đáng sợ để có được khoản vay sinh viên của bạn tha thứ. Nếu bạn đủ may mắn để được tha thứ miễn thuế, xin chúc mừng! Nếu bạn đang phải đối mặt với sự tha thứ chịu thuế, xin chúc mừng một lần nữa - nhưng cũng may mắn. Chúng tôi hy vọng bạn có thời gian để chuẩn bị cho một gánh nặng thuế lớn hơn và không ngạc nhiên bởi nó. Không có vấn đề mà con đường bạn đi, chỉ cần chắc chắn để biết sự thật và dính vào một kế hoạch.

Nếu bạn không hoàn toàn chắc chắn nơi bắt đầu hoặc phải làm gì, hãy cân nhắc việc thuê CFA để giúp bạn vay tiền sinh viên của bạn. Chúng tôi khuyên bạn nên lập kế hoạch cho vay sinh viên để giúp bạn đưa ra một kế hoạch tài chính vững chắc cho khoản nợ vay sinh viên của bạn. Kiểm tra Kế hoạch cho vay sinh viên đây.

Bạn đang lên kế hoạch để có được sự tha thứ cho vay sinh viên? Nếu vậy, bạn có nghĩ về các tác động về thuế chưa?